تحليل الميزانية العمومية: النقاط الأربع الأساسية التي يجب معرفتها

مرحبًا بكم في هذا الفصل الخاص بتحليل الميزانية العمومية!

في دورة الإدارة التشغيلية هذه، سنرى الخصائص الأساسية الأربعة للإتقان الكامل لتحليل الميزانية العمومية.

بشكل ملموس، إليك النقاط المختلفة التي سأغطيها في هذه الدورة:

• تحليل الميزانية العمومية
• تحليل التقييم الوظيفي
• التوازن المالي والميزانية العمومية الوظيفية
• نسب الميزانية العمومية الوظيفية
• وفي الختام

 

تحليل الميزانية العمومية

ما هي الميزانية العمومية المحاسبية؟

الميزانية العمومية هي بيان مالي يوضح حالة أصول الوحدة التجارية في وقت معين. فهو يحدد الأصول، أي ما تملكه، والتزامات الشركة، وما تدين به. تم تأسيسها لفترة محاسبية مدتها 12 شهرًا.

تتكون الميزانية العمومية من جزأين رئيسيين: الأصول والالتزامات. وفقا لمبدأ المحاسبة ذات القيد المزدوج، يجب أن تكون الميزانية العمومية متوازنة عند مستوى مجاميع أعمدة الأصول والخصوم "صافي".

إجمالي الأصول في عمود "الصافي" يساوي إجمالي الالتزامات في عمود "الصافي".

يوجد في الميزانية العمومية قسم مماثل لذلك الموجود في قائمة الدخل: وهو بند نتائج السنة المالية.

فيما يلي هيكل الميزانية العمومية المحاسبية:

 

ما هي البنود الموجودة في الميزانية العمومية؟

مطلوبات الميزانية العمومية

على الجانب السلبي، هناك عمودان: واحد للتسميات والثاني للكميات.

 الالتزامات تتوافق مع جميع ديون الشركة.

وهي مكونة من الموارد المتاحة للشركة، أي جميع ديونها. وينقسم على النحو التالي:

• القيمة المالية
  • العاصمة
  • الاحتياطيات
  • نتيجة التمرين
  • الأرباح المحتجزة (RAN)
• أحكام
  • أحكام المخاطر
  • أحكام الرسوم
• الديون
  • القروض
  • ديون الموردين
  • الديون الضريبية والاجتماعية
  • ديون أخرى

فيما يلي مثال على الميزانية العمومية المحاسبية - الالتزامات

 

أصول الميزانية العمومية

على جانب الأصول، يوجد عمود عنوان وثلاثة أعمدة للمبالغ.

تتوافق أصول الميزانية العمومية مع جميع الأصول المملوكة للوحدة التجارية.

فهو يجمع جميع العناصر التي تمتلكها الشركة ويتم عرضها في ثلاثة أعمدة من المبالغ: الإجمالي، والاستهلاك والمخصصات، والصافي.

عمود "الصافي" يساوي الفرق بين عمود "الإجمالي" وعمود "الإهلاكات والمخصصات".

 

أصول ثابتة :

هذه هي الأصول التي تحتفظ بها الشركة لأكثر من عام. نحن نتحدث عن الأصول الثابتة. يمكننا التمييز:

الأصول غير الملموسة :

وتتعلق هذه بشكل أساسي ببراءات الاختراع والتراخيص والعلامات التجارية وتكاليف التأسيس وتكاليف البحث والتطوير (FRD). هذه عناصر غير محسوسة.

 

الأصول الثابتة الملموسة :

يتعلق هذا بالأثاث وأجهزة الكمبيوتر وأسطول المركبات والآلات وما إلى ذلك.

 

الأصول المالية الثابتة :

وتشمل هذه القروض والمشاركة والودائع والضمانات.

 

الاصول المتداولة :

هذه كلها العناصر التي هي في حركة دائمة، وبالتالي لا تبقى في الشركة لأكثر من عام.

• مخزون البضائع، مخزونات متنوعة.
• مستحقات العملاء، مستحقات متنوعة.
• الأوراق المالية الاستثمارية (VMP): هي الأوراق المالية المحتفظ بها لغرض وحيد هو تحقيق مكاسب رأسمالية قصيرة الأجل.
• التوفر: مناصب البنك وأمين الصندوق وCCP

 

الاستهلاك

هو الاعتراف بإهلاك عناصر الأصول الثابتة بالميزانية العمومية.

يأخذ الحساب في الاعتبار عدة عناصر: تكلفة الشراء باستثناء الضرائب، ومعدل الاستهلاك، وعمر الأصل.

الاستهلاك = VO × المعدل × التناسبي

 

الحكم

إنه الاعتراف بإهلاك عناصر الأصول المتداولة في الميزانية العمومية. وهذا يتعلق بالتالي بالأسهم والذمم المدينة وVMP.

يتم تطبيق معدل الخسارة المحتمل لتقييم مبلغ المخصص.

 

فيما يلي مثال على الميزانية العمومية - الأصول:

 

 

تحليل التقييم الوظيفي

ما هو التقييم الوظيفي؟

هذه ليست ميزانية عمومية محاسبية ثانية. الغرض من الميزانية العمومية الوظيفية هو إتاحة إمكانية إجراء تحليل مالي للشركة. وهي تتضمن عناصر الميزانية العمومية ولكن يتم إعادة تنظيمها في مجموعات كبيرة. يتم تأسيسها من الميزانية العمومية المحاسبية.

 

الجماهير الرئيسية للتقييم الوظيفي

في الميزانية العمومية الوظيفية لم نعد نتحدث عن الأصول والخصوم، ولكن عن الاستخدامات والموارد. هذه هي أصل إنشاء الشركة. يتم استخدامها لتمويل الوظائف.

 

من حيث الموارد

موارد مستقرة

• القيمة المالية
• الديون طويلة الأجل
• أحكام المخاطر والرسوم
• إجمالي عمود الإهلاكات والمخصصات لأصول الميزانية العمومية

 

تعميم الموارد

 

تعميم موارد التشغيل

• ديون الموردين
• الديون الضريبية والاجتماعية (ضريبة القيمة المضافة، URSSAF، الضمان الاجتماعي، الخ) (حسب البيان)

 

تعميم الموارد خارج الاستغلال

• ديون أخرى
• بحسب البيان

 

تعميم الموارد =
الموارد المتداولة العاملة + الموارد المتداولة غير العاملة

RC = RCE + RCHE

 

الالتزامات النقدية

هذه هي السحب على المكشوف من البنوك والأرصدة الائتمانية المصرفية.

انتباه : غالبا ما توجد SCBs في البداية في الديون طويلة الأجل أو الديون المالية. اقرأ بعناية أي مراجع موجودة في أسفل الميزانية العمومية.

 

على المستوى الوظيفي

وظائف مستقرة

وهذا ينطبق على جميع الأصول الثابتة في القيم الخام.

 

وظائف متداولة

هذه هي الأصول المتداولة بالقيم الإجمالية باستثناء بند النقد والنقد.

 

تعميم وظائف التشغيل

• مخزون البضائع
• عملاء Créances
• VMP (حسب البيان)

 

تعميم الوظائف غير الزراعية

• مخزونات متنوعة
• مستحقات متنوعة
• VMP (حسب البيان)

الوظائف المتداولة =
تعميم الاستخدامات التشغيلية + تعميم الاستخدامات غير التشغيلية

المفوضية الأوروبية = اللجنة الاقتصادية لأوروبا + فشل

 

الأصول النقدية

هذا هو عنصر التوفر الذي يتضمن الأقسام التالية: البنك، النقد، ccp.

 

ما هو هيكل التقييم الوظيفي؟

يتضمن التقييم الوظيفي جزأين رئيسيين: الاستخدامات والموارد. كما يسلط الضوء على الدورات الاقتصادية المختلفة لوحدة الأعمال، وهي دورة الاستثمار ودورة التمويل ودورة التشغيل.

لقد كتبت دورة في الإدارة دورة التشغيل إذا كنت تريد معرفة المزيد عن هذا الفصل.

فيما يلي مثال لتقرير وظيفي:

الوظائف	الموارد
وظائف مستقرة	موارد مستقرة
تعميم وظائف التشغيل	تعميم موارد التشغيل
تعميم العمالة غير الزراعية	الموارد المتداولة غير العاملة
الأصول النقدية	نقود المسؤولية
المجموع الإجمالي	المجموع الإجمالي

 

 

التوازن المالي والميزانية العمومية الوظيفية

من أجل تحليل التقييم الوظيفي، من الضروري معرفة وتطبيق التوازنات الرئيسية التالية:

 

إجمالي صافي رأس المال العامل (FRNG) = الموارد المستقرة – الوظائف المستقرة

 

متطلبات رأس المال العامل التشغيلي (BFRE) = تعميم الاستخدامات التشغيلية - تعميم موارد التشغيل

متطلبات رأس المال العامل غير التشغيلي (BFRHE) = الوظائف المتداولة غير العاملة - الموارد المتداولة غير العاملة

متطلبات رأس المال العامل (WCR) = BFRE + BFRHE

 

صافي التدفق النقدي (TN) = FRNG – BFR

OU

صافي النقد (TN) = الأصول النقدية – الالتزامات النقدية

إذا كنت ترغب في معرفة المزيد عن صافي التدفق النقدي، أدعوك للذهاب إلى debit-credit.fr الذي كتب مقالة مخصصة حول هذا الموضوع.

 

تفسير النتائج

إذا كانت نتيجة FRNG إيجابية، فهذا يعني أن الشركة لديها موارد مستقرة كافية لتمويل أصولها الثابتة. ولذلك يتم تمويلها بشكل مناسب.

إذا كانت نسبة WCR إيجابية، فهذا يعني أن الشركة لم تكن قادرة على التفاوض على مواعيد نهائية قصيرة للتحصيل مع عملائها ومواعيد نهائية طويلة مع مورديها.

ويرجع هذا المبلغ الإيجابي إلى الفجوة بين المقبوضات والمدفوعات. وهذا يعني أن الشركة تسدد ديون الموردين قبل تحصيل مستحقات عملائها.

تفسير TN هو نتيجة النتائج السابقة.

إذا كان TN موجبًا فهذا يعني أن FRNG أكبر من BFR.

إذا كانت TN سالبة فهذا يعني أن WCR أكبر من FRNG.

 

5 حالات تتعلق بالميزان المالي عليك معرفتها

فرنج	BFR	TN	احترام التوازن المالي
+ إيجابي	+ إيجابي	+ إيجابي	نعم S1
+ إيجابي	+ إيجابي	- سلبي	نعم S2
- سلبي	- سلبي	- سلبي	ليس S3
+ إيجابي	- سلبي	+ إيجابي	نعم S4
- سلبي	+ إيجابي	- سلبي	ليس S5

 

التفسيرات والإيضاحات:

احترام التوازن المالي	التفسيرات (حساب TN)
نعم S1	1 - 000 = 800 FRNG إيجابي. الوضع المالي صحي.
نعم S2	1 - 000 = - 3 تمتلك وحدة الأعمال رصيدًا ائتمانيًا مصرفيًا (السحب على المكشوف من البنك). إنها تدفع الرسوم ولا يثق بها الطرف الثالث.
ليس S3	- 1 - (-000) = - 300 من الضروري للغاية استعادة الوضع لأن FRNG سلبي، كما هو الحال مع التدفق النقدي.
نعم S4	1 - (- 000) = 800 الوضع المالي صحي ومواتٍ للغاية لأن مؤشر WCR إيجابي (= RFR).
ليس S5	- 1 - 000 = - 600 الوضع المالي حرج للغاية. يجب إعادة تأسيس FRNG. يتقاضى بنك وحدة الأعمال أجيوس لأن صافي التدفق النقدي سلبي.

 

تحليل الميزانية العمومية: نسب الميزانية العمومية الوظيفية

نسب الدوران :

 

متوسط ​​مدة ائتمان العميل = (ذمم العملاء / حجم الأعمال شاملاً الضريبة) × 360 يومًا

ويقيس متوسط ​​المدة بأيام الائتمان التي تمنحها الشركة لعملائها. ويفضل أن تكون المدة قصيرة قدر الإمكان.

مثال: في المتوسط، يقوم عملاء وحدة الأعمال بسداد ديونهم كل 35 يومًا.

 

متوسط ​​مدة ائتمان المورد = (ديون الموردين / المشتريات السنوية شاملة الضريبة) × 360 يومًا

وهو يقيس متوسط ​​المدة بأيام الائتمان التي حصلت عليها الشركة من مورديها. ويفضل أن تكون أعلى من النسبة الائتمانية للعميل.

مثال: في المتوسط، تقوم وحدة الأعمال بسداد ديونها كل 38 يومًا.

 

متوسط ​​مدة التخزين = (متوسط ​​المخزون / تكلفة شراء البضائع المباعة) × 360 يومًا

متوسط ​​المخزون = (المخزون الأولي + المخزون النهائي) / 2

يقيس مدة تدفق المخزون.

مثال: في المتوسط، يتم تخزين سلع وحدة الأعمال لمدة 19 يومًا قبل بيعها.

 

نسب مهمة أخرى

نسب التمويل = موارد مستقرة / وظائف مستقرة

ويقيس تغطية الوظائف المستقرة بموارد مستقرة. وإذا كانت النسبة أكبر من 1، فهذا يعني أن الموارد المستقرة كافية لتمويل الوظائف المستقرة.

 

معدل الإنهاء = رأس المال المقترض / رأس المال السهمي

يقيس درجة ديون الشركة. إذا كانت النسبة أكبر من 1، فهذا يعني أن الشركة ذات مديونية زائدة.

 

وفي الختام

يجب على وحدة الأعمال التحقق من وفهم رصيد الميزانية العمومية الوظيفية. وهذا ينطوي على السيطرة على حالات التوازن المالي التي قد تواجهها. كما يجب أن تكون قادرة على تصحيح الوضع إذا كانت نسب تقييمها الوظيفي ليست في صالحها.

إذا كنت ترغب في تطبيق كل ما تعلمته للتو، فأنا أدعوك بشدة لقراءة مقالتي حول تمارين الإدارة المصححة بعنوان التقييم الوظيفي: 16 تمرينًا مصححًا.

ها أنت ذا، الآن أنت تعرف كيفية تحليل الميزانية العمومية. لم يعد لديك أي أعذار لعدم تحقيق هدفك: احصل على درجة ممتازة في اختبار إدارة العمليات!